Palotoimen siirryttyä kaupungin vastuulle paloaseman kiinteistö oli vuokrattuna Varkauden kaupungille kaksikymmentä vuotta kunnes vuonna 1987 kaupunki lunasti sen itselleen.
Kaupungin pelastustoimen vastuiden ja palokunnan siten kasvaessa ja kaluston kehittyessä ja lisääntyessä rakennukseen tarvittiin lisää tilaa. Rakennuksen letkunkuivaustornia korotettiin 1971 ja 1987 kaupunki aloitti paloaseman peruskorjaus- ja laajennustyöt. Laajennustyöt valmistuivat 1989 ja laajennetun paloaseman avajaisia vietettiin 6.3.1989.
Tehdaspalokunta käytti paloasemaa yhdessä kaupungin palotoimen kanssa vuoteen 1987 saakka, jolloin tehdaspalokunnalle järjestettiin tilat tehdasalueelta Varkauden paloasemaa vastapäätä. Tilat ovat edelleen vastaavassa käytössä.
